Overview

Celem niniejszego badania jest identyfikacja czynników determinujących inflację w Demokratycznej Republice Konga. Poprzez analityczne modelowanie ogólnego poziomu cen i niektórych zmiennych, które mogą wplywac na wzrost cen, opiera się na metodologii stopniowo lączącej test pierwiastka jednostkowego, test kointegracji i zastosowanie wektorowego modelu korekty blędem, mamy następujące wyniki: 1˚) W krótkim okresie wzrost cen jest wyjaśniany przez ewolucję jednorocznych opóźnionych kronik, podaż pieniądza (M2) w szerokim znaczeniu, kurs wymiany dolara amerykańskiego w stosunku do franka kongijskiego i PKB; 2˚) W dlugim okresie wahania cen w Demokratycznej Republice Konga są skorelowane z ewolucją cen produktów na rynkach międzynarodowych, ewolucją nominalnego PKB, dewaluacją waluty krajowej i opóźnioną kroniką cen praktykowanych na rynku krajowym. Wyniki te prowadzą nas do wniosku, że inflacja w Demokratycznej Republice Konga ma pochodzenie hybrydowe, tj. zarówno monetarne, jak i niemonetarne, ponieważ jest spowodowana podażą pieniądza, kursem wymiany i kursem wymiany waluty.